Fredstegnet er inspireret af semaforsymbolerne for bogstaverne "N" og "D", som repræsenterer "atomnedrustning." Det er en grafisk fortolkning af et menneske, der gør op med krig og truslen fra atombomben. Det har ingen forbindelse med dæmoniske eller religiøse symboler.
Fredstegnet er blevet bredt vedtaget og brugt af forskellige organisationer, bevægelser og enkeltpersoner til at gå ind for fred, forsoning og nedrustning. Det er blevet et stærkt symbol på protest, håb og modstand mod krig, vold og uretfærdighed.